Vega与波动率风险 — 金融计算题
题目
某交易员持有一个期权组合：12份欧式看涨期权多头与8份欧式看跌期权空头，每份看涨期权的Vega为35元/波动率百分点，每份看跌期权的Vega为20元/波动率百分点。市场上另有一种Vega为52元/波动率百分点的期权可用于对冲。（1）计算该组合当前的净Vega；（2）为使组合实现Vega中性（净Vega为零），应买入或卖出多少份该对冲期权？（3）若对冲完成后，隐含波动率由16.0%上升至17.5%（其他因素不变），组合价值变化多少？