格兰杰因果检验方法 — 金融计算题
题目
某研究考察季度数据中信贷增长率X对房价增长率Y的预测能力。ADF检验表明X与Y均为平稳序列。样本量T=120，滞后阶数p=2。原假设H0：X不是Y的格兰杰原因。估计以下两个模型：无限制模型：Y_t = c + φ₁Y_{t-1} + φ₂Y_{t-2} + β₁X_{t-1} + β₂X_{t-2} + ε_t，残差平方和RSS_U=240；受约束模型：Y_t = c + φ₁Y_{t-1} + φ₂Y_{t-2} + ε_t，残差平方和RSS_R=300。请计算格兰杰因果检验的F统计量，并在5%显著性水平下（临界值F0.05(2,115)=3.07）判断X是否为Y的格兰杰原因。