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某基金按行业进行Brinson-Fachler业绩归因，基准组合仅含甲、乙两行业，权重各为50%，基准组合总收益率为8%。基金组合中甲、乙行业权重分别为60%与40%，两行业的基准收益率分别为10%与6%，组合内行业收益率分别为12%与4%。其中配置效应=(组合权重-基准权重)×(行业基准收益率-基准组合总收益率)，选择效应=基准权重×(组合行业收益率-行业基准收益率)。则该基金的总配置效应为____%，总选择效应为____%。
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某公司股票适用不变增长股利贴现模型，必要报酬率为12%，股利永久增长率为5%。预计一年后每股股利D₁=2.50元，两年后D₂=2.625元。某投资者计划现在买入并于两年后（恰好收到D₂后）卖出。若市场定价与该模型一致，则两年后卖出价格应为____元（保留两位小数），当前理论买入价格应为____元（保留两位小数）。
某银行买入一份名义本金为500万元的信用违约互换（CDS），期限2年，银行每年末向卖方支付固定保费，费率为名义本金的2%；若参考实体在第2年末发生信用事件，回收率为40%。则该银行每年应支付的保费金额为____万元；若发生信用事件，卖方应赔付银行的金额为____万元。
某投资者各持有一份欧式期权：买入看涨期权，执行价格为86元/股、期权费为5元/股；卖出看跌期权，执行价格为78元/股、收到期权费为3元/股。到期标的价格为75元/股，忽略交易费用。按每股标的资产计，两份期权头寸合计盈亏为____元/股。
某公司预计下一年每股股利为3元，此后股利将以每年2%的固定速度永久增长。若必要报酬率为8%，且股利贴现模型适用，该股票当前价值为____元。
资产A和B的收益率标准差分别为15%和25%，两者收益率的相关系数为0.3。某投资者将资金按权重w和1-w分别配置于A和B，且0<w<1。若要求该组合收益率的标准差恰好等于资产A的标准差，则w=____。
无套利两因子模型中，无风险资产年化收益率为3%。可交易因子组合P₁对因子1、因子2的敏感度分别为(1,0)，预期收益率为9%；因子组合P₂的敏感度为(0,1)，预期收益率为5%。某资产对两因子的敏感度为(−0.4,1.6)。按APT，若该资产不存在套利，其年化预期收益率为____%。
某投资基金去年平均收益率为12%，同期无风险利率为3%，基金收益率标准差为15%，贝塔系数β=1.5；市场组合收益率为10%，标准差为15%。则该基金的夏普比率为____（保留两位小数），特雷诺比率为____%；若分别以夏普比率和特雷诺比率与市场组合比较，前者显示基金表现____市场，后者显示基金表现____市场（填“优于”或“劣于”）。
某投资者买入一份标的股票的欧式看涨期权，执行价格为 50 元/股，支付期权费 5 元/股，合约规模为 100 股。若到期日该股票价格为 58 元/股，投资者将行权，其每股净利润为 ____ 元，该笔交易总净利润为 ____ 元；使该期权多头不亏不盈的到期股票盈亏平衡价格为 ____ 元/股。
某公司与银行签订一份名义本金为 1000 万元、半年付息一次的利率互换，公司支付固定利率 4.5%，收到浮动利率（6 个月期 LIBOR）。当前确定期的 6 个月期 LIBOR 为 3.8%。在本次付息日，公司应向银行净支付____万元。
在远期合约与期货合约的特性比较中，通常实行每日盯市结算制度（逐日盯市）的合约是____合约，而到期一次性交割结算、通常在场外交易且条款可量身定制的合约是____合约。
甲公司每股收益为1.2元，每股净资产为6元。假设同行业可比公司中市盈率法适用倍数为15倍，市净率法适用倍数为2.5倍。投资者分别用市盈率法与市净率法对甲公司股票估值，并取两种方法估值结果的算术平均值作为最终估计值，则该估计值为____元。
在无套利的两因子模型中，因子组合P对两个因子的敏感度分别为1和0，对应年化风险溢价为2%；因子组合Q的敏感度分别为0和1，对应年化风险溢价为5%。某资产的敏感度为(0.4，0.6)，无风险利率为年化3%。若资产可由无风险资产及P、Q复制，其无套利年化期望收益率为____%。
在单因子APT模型 E(rᵢ)=r_f+βᵢ·λ 中，与CAPM相比，APT的定价基础是____（选填：无套利条件/市场组合有效性），且APT对风险因子的个数没有限制；若某股票β=0.8，r_f=3%，λ=5%，则由APT得其预期收益率为____%。
在CAPM中，以市场组合M为基准。某证券β为1.25；若市场组合收益率相对无风险利率下降0.8个百分点，则该证券收益率中由系统性风险所对应的部分变动为____个百分点。
在CAPM框架下，市场组合M由三种风险资产按市值加权构成，已知前两种资产的权重分别为0.40和0.35，则第三种资产的权重为____。若某资产的收益波动完全来自非系统性风险且与市场组合收益率协方差为0，则其β系数为____。
两项资产的权重均为正，且各自标准差不变。若二者相关系数从 +0.6 降至 −0.2，组合方差中反映资产共同变动的协方差项将____。
某企业拟通过发行债券筹集资金，某居民购买该债券，某证券公司为发行提供承销服务。按其在该情境中的角色，企业、居民和证券公司分别属于____、____和____。
某集团按企业价值口径估值为24.6亿元。有息债务为6.8亿元，账面现金为1.2亿元，其中0.35亿元为维持经营所需的最低现金；另有优先股价值0.9亿元、少数股东权益0.55亿元。按企业价值与股权价值的换算关系，普通股股权价值为____亿元。
某交易平台只撮合已发行证券在投资者之间转让，不直接为发行人筹集新资金；交易形成的价格也为投资决策提供参考。按金融市场层次分类，该平台属于____市场；其对应的两项主要功能是____。