金融计算题标准

凸性的概念与作用 — 金融计算题

固定收益证券久期与凸性 AI 三重审校通过

题目

某债券价格关于年化收益率 y（以小数表示）的函数为 P(y)=100/(1+y)²。定义该债券在 y=0 时的凸性为 C=P''(0)/P(0)。计算 C，并说明凸性在估计收益率变化引起的价格变化时的作用。